多期限投资组合β系数误差的修正

摘  要:传统投资组合β系数的测度独立于投资期限的选择。文章在Levhari和Levy基于基准期限的多投资期限β系数推导的基础上,通过放松基准期限收益率均值和方差不变假设,对多期限投资组合β系数的测度加以改进,通过上证指数和上证50指数的实证发现,基于可变收益率均值和方差的改进多期限β系数估计值更符合实际...>>详细

【作  者】杨宏林 陈帅 周昕 崔晨

【作者单位】湖南大学工商管理学院,长沙410012

【期  刊】《统计与决策》 中文社会科学引文索引 2015年第4期25-28,共4页

【关 键 词】基准期限 多期限 投资组合 β系数 特雷诺指数 

【基金项目】国家自然科学基金资助项目(71073049);国家自然科学基金国际合作与交流项目(71210107022);高等学校博士学科点专项科研基金资助项目(20090161120034)

【分 类 号】F830

【下载次数】3【在线阅读】95

分享到:

参考文献(共找到条)

相关文献:(共找到条)

作者其它文章更多

95927X
11
分类表关闭X
隐藏
比较
关闭《统计与决策》编辑部重要声明